La réalisation de prévisions financières est une étape cruciale dans la vie d’une entreprise, qu’elle soit en phase de création, en développement ou en restructuration. Pour mener à bien cette tâche complexe et déterminante, il convient de se poser les bonnes questions et d’adopter la méthode appropriée. Cet article vous propose d’explorer les différentes interrogations incontournables pour élaborer des prévisions financières solides et fiables.
Pourquoi réaliser des prévisions financières ?
Avant de se lancer dans la conception de prévisions financières, il est important de comprendre leur utilité et leur portée. Ces projections permettent notamment :
- de valider la viabilité économique d’un projet ou d’une activité,
- d’anticiper les besoins financiers à court, moyen et long terme,
- de faciliter la prise de décision en matière d’investissement ou de financement,
- d’établir un plan de trésorerie pour gérer au mieux les flux monétaires,
- d’aider à convaincre des partenaires, investisseurs ou banquiers.
Quelle période prendre en compte pour ses prévisions financières ?
Déterminer l’horizon temporel sur lequel porteront les prévisions est une question primordiale. En général, on distingue :
- les prévisions à court terme (moins d’un an), qui permettent de gérer la trésorerie et d’anticiper les besoins immédiats,
- les prévisions à moyen terme (de 1 à 3 ans), utiles pour planifier des investissements et ajuster la stratégie,
- les prévisions à long terme (au-delà de 3 ans), nécessaires pour évaluer la pérennité de l’entreprise et orienter son développement.
Il est conseillé de réaliser des prévisions financières sur plusieurs horizons temporels, afin de disposer d’une vision globale et complète de la situation financière.
Quels sont les éléments clés à prendre en compte dans ses prévisions financières ?
Pour élaborer des projections financières cohérentes et pertinentes, il est essentiel de s’appuyer sur des données fiables et actualisées. Parmi les éléments incontournables figurent :
- le chiffre d’affaires, qui doit être estimé en tenant compte du marché, de la concurrence et de l’évolution des ventes,
- les frais fixes, tels que les loyers, salaires ou amortissements, qui impactent directement la rentabilité,
- les frais variables, liés au niveau d’activité (matières premières, sous-traitance, etc.),
- les investissements, indispensables pour assurer la croissance et le renouvellement des équipements,
- les financements, qu’il s’agisse d’emprunts, de subventions ou d’apports en capital.
Comment choisir la méthode de prévision financière la plus adaptée ?
Plusieurs méthodes peuvent être employées pour réaliser des prévisions financières, en fonction du contexte et des objectifs :
- la méthode historique, qui consiste à extrapoler les données passées pour anticiper l’avenir, est particulièrement adaptée aux entreprises ayant une activité stable et régulière,
- la méthode incrémentale, qui se base sur l’évolution constatée d’une période à l’autre, convient bien aux structures en croissance,
- la méthode causale, qui prend en compte les facteurs explicatifs (économiques, sociaux, technologiques) pour établir des scénarios prospectifs, est recommandée pour les entreprises évoluant dans un environnement incertain ou changeant.
Il est souvent judicieux de combiner plusieurs méthodes et de confronter leurs résultats, afin d’affiner les prévisions et de limiter les biais.
Quelles sont les erreurs à éviter lors de la réalisation de prévisions financières ?
Pour que les projections soient crédibles et exploitables, il convient d’être vigilant sur plusieurs points :
- ne pas sous-estimer les frais fixes, qui peuvent rapidement plomber la rentabilité,
- ne pas surestimer le chiffre d’affaires, au risque de décevoir les partenaires et de compromettre la pérennité de l’entreprise,
- être réaliste quant aux délais de paiement, qui peuvent impacter la trésorerie,
- prendre en compte les risques (conjoncturels, sectoriels, réglementaires) et leur incidence sur les prévisions,
- actualiser régulièrement les données et ajuster les projections en fonction des résultats observés.
Réaliser des prévisions financières est un exercice complexe, qui nécessite rigueur, méthode et analyse fine du contexte. En posant les bonnes questions et en adoptant une démarche adaptée, il est possible d’élaborer des projections solides et fiables, indispensables pour piloter son entreprise avec sérénité.
